Обзор финансовых рынков за неделю 28 ноября — 2 декабря 2016 года

Результаты прошедшей недели можно назвать противоречивыми, поскольку американский доллар ослаб к одним конкурентам (евро, фунт, нефть) и одновременно укрепился к другим (японская йена и золото). При этом новости из США были в основном положительными, в том числе и количество новых рабочих мест в несельскохозяйственных отраслях. Другое дело, что прирост занятости был незначительным (178тыс. при прогнозе 175тыс.), поэтому на выходе новости доллар терял позиции по всему рынку. Вероятной причиной такого поседения USD можно считать общую перекупленность американской валюты, а также опасения по поводу процентной ставки. Ведь с одной стороны, у ФРС есть все факторы для ужесточения денежной политики, а с другой — дальнейший рост доллара может навредить как непосредственно американской экономике, так и экономике всего мира. Так или иначе, но индекс доллара USDx, хотя и упал почти на 1%, но до сих пор остается выше отметки 100.

Единая европейская валюта инвестиционных операцийалась разнонаправленно, балансируя между ключевыми уровнями. На пару EUR/USD оказывали влияние не столько новостные факторы, сколько политические: на воскресенье 4 декабря был назначен конституционный референдум в Италии. И уже сегодня утром, когда были объявлены результаты и стало известно о провале референдума и отставке премьер-министра Ренци, единая валюта упала на 1,5% и обновила минимум 1,0504. Затем началось традиционное восстановление и EUR/USD на данный момент выше 1,0700, прибавляя почти 2%.

Британский фунт не отставал от своего европейского коллеги, а если точнее — опережал его по темпам роста. Пара GBP/USD со второй попытки пробила сопротивление 1,2526 и устремилась вверх, остановившись лишь в районе 1,2700. Новости по Британии выходили разнонаправленными (падение PMI и рост строительного сектора), однако это не разубедило инвесторов поставить на рост стерлинга в ближайшей перспективе.

Австралийская валюта завершила неделю практически ни с чем, хотя на некоторое время пара AUD/USD пробивала уровень 0,7457 и пыталась продолжить рост. Даже розничные продажи, которые вышли лучше ожидаемых, не смогли убедить участников рынка приобретать тихоокеанские активы.

А вот в паре с японской йеной доллару удалось подняться на 0,5% и даже установить среднесрочный максимум 114,81. Судя по всему, участники рынка не видят причин, по которым японский центральный банк будет вмешиваться в текущую тенденцию, а помимо этого, не хотят скупать валюты-убежища, вкладываясь в рискованные активы. Поэтому на данный момент предпосылок для разворота пары не наблюдается.

Котировки на золото также падали на фоне отказа участников рынка от «безопасных» активов в пользу доллара и рискованных валют. 1 декабря цена тройской унции обновила среднесрочный минимум на уровне 1160,50, где она находится до текущего момента. Уровень 1170 на данный момент утратил своё значение.

Наибольший рост за неделю был зафиксирован на рынке нефти. Вопреки ожиданиям большинства экспертов (а также вопреки сложившейся в последние годы практике), страны ОПЕК и другие нефтедобывающие государства договорились о сокращении добычи топлива для поднятия цен. И хотя данное соглашение пока еще не вступило в силу, котировки Brentвзлетели вверх и на данный момент достигли уровня 55 долларов. Причем открыть длинную позицию можно было в крайне удобном месте, на тестировании поддержки 50,13. Общий рост нефти за неделю составило более 12%.

Прогноз на 5 — 9 декабря 2016 года

В течение ближайшей недели будет выходить большое количество новостей, в том числе таких важных, как объявление процентной ставки. В первую очередь это касается тихоокеанских стран, Канады и Еврозоны. Наибольший интерес для нас будет представлять заседание ЕЦБ в четверг, где будет объявлена ставка (скорее всего, останется на уровне 0%), а также пройдет выступление Марио Драги. Текущие уровни по EUR/USD являются одними из самых низких за последние годы, и участники рынка наверняка не откажутся узнать позицию регулятора по данному вопросу, а также планы на будущее.

Ключевые новости, на которые следует обратить внимание в течение недели, следующие:

·         6 декабря, 06:30 – объявление ставки в Австралии;

·         7 декабря, 03:30 – ВВП Австралии;

·         7 декабря, 18:00 – объявление ставки в Канаде;

·         8 декабря, 02:50 – ВВП Японии;

·         8 декабря, 15:45 – объявление ставки в Еврозоне;

·         8 декабря, 16:30 – пресс-конференция ЕЦБ;

Технический анализ основных инструментов (все цифры – по 4-му знаку):

EUR/USD – пара приближается к максимуму 17 ноября 1,0743. При пробое и закреплении идем далее к 1,0810. При отбое продаем к поддержкам 1,0684 и 1,0538.

GBP/USD – пара штурмует сопротивление 1,2734. Пока все идет к тому, что попытка пробоя провалится и фунт пойдет вниз к 1,2658, однако если рост все же состоится, можно будет покупать с профитом 120-150 пунктов.

AUD/USD – пара не смогла пробить сопротивление 0,7457, однако скорее всего, будет еще одна попытка. В случае неудачи идем вниз к 0,7373, однако в любом случае лучше подождать завтрашнего утра, когда выйдут новости по процентной ставке.

USD/JPY – идет рост к сопротивлению 114,74, возможен пробой и дальнейший рост к 116 и выше. Поддержка 112,86.

GOLD – котировки приближаются к поддержке 1160 – при отсутствии пробоя покупаем к 1177. При пробое идем дальше вниз на 10-15 долларов.

BRENT OIL – котировки вновь идут вверх и пока нет сигналов к падению. Если же начнется коррекция — идем к 52,83 и 50,13.

Автор обзора: специалист в области инвестиций Павел Бондарович